Концептуальною основою фінансової звітності Компанії за 2025 рік є Міжнародні стандарти фінансової звітності (МСФЗ), включаючи Міжнародні стандарти бухгалтерського обліку (МСБО) та Тлумачення (КТМФЗ, ПКТ), видані Радою з Міжнародних стандартів бухгалтерського обліку (РМСБО), що офіційно оприлюдненні на веб-сайті Міністерства фінансів України. Підготовлена Компанією фінансова звітність чітко та без будь-яких застережень відповідає всім вимогам чинних МСФЗ (з врахуванням змін і доповнень внесених РМСБО), дотримання яких забезпечує достовірне подання інформації в фінансовій звітності, а саме, доречної, достовірної, зіставної та зрозумілої інформації. При формуванні фінансової звітності Компанія керувалася також вимогами національних законодавчих та нормативних актів щодо організації і ведення бухгалтерського обліку та складання фінансової звітності в Україні, які не протирічать вимогам МСФЗ. При формуванні фінансової звітності Компанія керувалася також вимогами національних законодавчих та нормативних актів щодо організації і ведення бухгалтерського обліку та складання фінансової звітності в Україні, які не протирічать вимогам МСФЗ.

Фінансова звітність Компанії є фінансовою звітністю загального призначення, яка сформована з метою достовірного подання фінансового стану, фінансових результатів діяльності та грошових потоків Компанії для задоволення інформаційних потреб широкого кола користувачів при прийнятті ними економічних рішень. Ця фінансова звітність є індивідуальною та стосується одного суб'єкта господарювання – ТОВ «КУА «АРІВО ЕССЕТ МЕНЕДЖМЕНТ».

Звітний період: 2025 р. Початок звітного періоду: 01.01.2025 р. Кінець звітного періоду: 31.12.2025 р. Порівняльний період: 2024 р. Початок порівняльного періоду: 01.01.2024 р. Кінець порівняльного періоду: 31.12.2024 р.

Валюта подання звітності відповідає функціональній валюті, якою є національна валюта України – гривня.

Звітність складено у тисячах гривень, округлених до цілих

При підготовці фінансової звітності Компанія здійснює оцінки та припущення, які мають вплив на елементи фінансової звітності, ґрунтуючись на МСФЗ, МСБО та тлумаченнях, розроблених Комітетом з тлумачень міжнародної фінансової звітності. Оцінки та судження базуються на попередньому досвіді та інших факторах, що за існуючих обставин вважаються обґрунтованими і за результатами яких приймаються судження щодо балансової вартості активів та зобов'язань. Хоча ці розрахунки базуються на наявній у керівництва Компанії інформації про поточні події, фактичні результати можуть зрештою відрізнятися від цих розрахунків.

Судження щодо операцій справедливої вартості активів Компанії.

Справедлива вартість інвестицій, що активно обертаються на організованих фінансових ринках, розраховується на основі поточної ринкової вартості на момент закриття торгів на звітну дату. В інших випадках оцінка справедливої вартості ґрунтується на судженнях щодо передбачуваних майбутніх грошових потоків, існуючої економічної ситуації, ризиків, властивих різним фінансовим інструментам, та інших факторів з врахуванням вимог МСФЗ 13 "Оцінка справедливої вартості".

Судження щодо очікуваних термінів утримування фінансових інструментів

Керівництво Компанії застосовує професійне судження щодо термінів утримання фінансових інструментів, що входять до складу фінансових активів. Професійне судження за цим питанням ґрунтується на оцінці ризиків фінансового інструменту, його прибутковості й динаміці та інших факторів. Проте існують невизначеності, які можуть бути пов'язані з призупиненням обігу цінних паперів, що не є підконтрольним керівництву Компанії фактором і може суттєво вплинути на оцінку фінансових інструментів.

Судження щодо виявлення ознак знецінення активів

Відносно фінансових активів, які оцінюються за амортизованою вартістю, Компанія на дату виникнення фінансових активів та на кожну звітну дату визначає рівень кредитного ризику.  

Компанія визнає резерв під збитки для очікуваних кредитних збитків за фінансовими активами, які оцінюються за амортизованою вартістю, у розмірі очікуваних кредитних збитків за весь строк дії фінансового активу (при значному збільшенні кредитного ризику/для кредитно-знецінених фінансових активів) або 12-місячними очікуваними кредитними збитками (у разі незначного зростання кредитного ризику).

Зазвичай очікується, що очікувані кредитні збитки за весь строк дії мають бути визнані до того, як фінансовий інструмент стане прострочений. Як правило, кредитний ризик значно зростає ще до того, як фінансовий інструмент стане простроченим або буде помічено інші чинники затримки платежів, що є специфічними для позичальника, (наприклад, здійснення модифікації або реструктуризації).

Кредитний ризик за фінансовим інструментом вважається низьким, якщо фінансовий інструмент має низький ризик настання дефолту, позичальник має потужній потенціал виконувати свої договірні зобов'язання щодо грошових потоків у короткостроковій перспективі, а несприятливі зміни в економічних і ділових умовах у довгостроковій перспективі можуть знизити, але не обов'язково, здатність позичальника виконувати свої зобов'язання щодо договірних грошових потоків.

Фінансові інструменти не вважаються такими, що мають низький кредитний ризик лише на підставі того, що ризик дефолту за ними є нижчим, ніж ризик дефолту за іншими фінансовими інструментами Компанії або ніж кредитний ризик юрисдикції, в якій Компанія здійснює діяльність.

Очікувані кредитні збитки за весь строк дії не визнаються за фінансовим інструментом просто на підставі того, що він вважався інструментом із низьким кредитним ризиком у попередньому звітному періоді, але не вважається таким станом на звітну дату. У такому випадку Компанія з'ясовує, чи мало місце значне зростання кредитного ризику з моменту первісного визнання, а отже чи постала потреба у визнанні очікуваних кредитних збитків за весь строк дії.

Очікувані кредитні збитки відображають власні очікування Компанії щодо кредитних збитків.

Судження щодо операцій, подій або умов за відсутності конкретних МСФЗ.

Якщо немає МСФЗ, який конкретно застосовується до операції, іншої події або умови, керівництво Компанії застосовує судження під час розроблення та застосування облікової політики, щоб інформація була доречною для потреб користувачів для прийняття економічних рішень та достовірною, у тому значенні, що фінансова звітність:

- подає достовірно фінансовий стан, фінансові результати діяльності та грошові потоки Компанії;
- відображає економічну сутність операцій, інших подій або умов, а не лише юридичну форму;
- є нейтральною, тобто вільною від упереджень;
- є повною в усіх суттєвих аспектах.

Під час здійснення судження керівництво Компанії посилається на прийнятність наведених далі джерел та враховує їх у низхідному порядку:

- вимоги в МСФЗ, у яких ідеться про подібні та пов'язані з ними питання;
- визначення, критерії визнання та концепції оцінки активів, зобов'язань, доходів та витрат у Концептуальній основі фінансової звітності.

Під час здійснення судження керівництво Компанії враховує найостанніші положення інших органів, що розробляють та затверджують стандарти, які застосовують подібну концептуальну основу для розроблення стандартів, іншу професійну літературу з обліку та прийняті галузеві практики, тією мірою, якою вони не суперечать вищезазначеним джерелам.

Операції, що не регламентуються МСФЗ Компанією не здійснювались.

Судження щодо змін справедливої вартості фінансових активів.

Керівництво Компанії вважає, що облікові оцінки та припущення, які мають стосунок до оцінки фінансових інструментів, де ринкові котирування недоступні, є ключовим джерелом невизначеності оцінок, тому що:

- вони з високим ступенем ймовірності зазнають змін з плином часу, оскільки оцінки базуються на припущеннях керівництва щодо відсоткових ставок, волатильності, змін валютних курсів, показників кредитоспроможності контрагентів, коригувань під час оцінки інструментів, а також специфічних особливостей операцій;
- вплив зміни в оцінках на активи, відображені в "Звіті про фінансовий стан", а також на доходи та витрати може бути значним.

Якби керівництво Компанії використовувало інші припущення щодо відсоткових ставок, волатильності, змін валютних курсів, кредитного рейтингу контрагентів, дати оферти і коригувань під час оцінки інструментів, більша або менша зміна в оцінці вартості фінансових інструментів у разі відсутності ринкових котирувань мала б істотний вплив на відображений у фінансовій звітності чистий прибуток або збиток.

Розуміючи важливість використання облікових оцінок та припущень щодо справедливої вартості фінансових активів в разі відсутності вхідних даних щодо справедливої вартості першого рівня, Керівництво Компанії планує використовувати оцінки та судження які базуються на професійній компетенції працівників компанії з управління активами , досвіді та минулих подіях, а також з використанням розрахунків та моделей вартості фінансових активів. Залучення зовнішніх експертних оцінок щодо таких фінансових інструментів де оцінка, яка базується на професійній компетенції, досвіді та розрахунках є недостатньою, на думку Компанії є прийнятним та необхідним.

Використання різних маркетингових припущень та/або методів оцінки також може мати значний вплив на передбачувану справедливу вартість.

Використання ставок дисконтування

Ставка дисконту - це процентна ставка, яка використовується для перерахунку майбутніх потоків доходів в єдине значення теперішньої (поточної) вартості, яка є базою для визначення ринкової вартості бізнесу. З економічної точки зору, в ролі ставки дисконту є бажана інвестору ставка доходу на вкладений капітал у відповідні з рівнем ризику подібні об'єкти інвестування, або - ставка доходу за альтернативними варіантами інвестицій із зіставляння рівня ризику на дату оцінки. Ставка дисконту має визначатися з урахуванням трьох факторів:

- вартості грошей у часі;
- вартості джерел, які залучаються для фінансування інвестиційного проекту, які вимагають різні рівні компенсації;
- фактору ризику або міри ймовірності очікування у майбутньому доходів.

Для дисконтування майбутніх грошових потоків використовуються ставки, існуючі на звітну дату по заборгованості з аналогічними умовами, кредитним ризиком та строком погашення. Зокрема ставка дисконтування приймається на рівні середньозваженого значення відсоткової ставки за довгостроковими кредитами для суб'єктів господарювання в гривнях за даними НБУ.

Компанія для визначення ставки дисконту використовує інформацію з офіційного сайту НБУ за посиланням https://bank.gov.ua/statistic/sector-financial/data-sector-financial#2fs, розділ "Вартість кредитів за даними статистичної звітності банків України (без урахування овердрафту)", розділ "Вартість строкових депозитів за даними статистичної звітності банків України".

Початкові залишки (залишки станом на 31.12.2024р.) були підтверджені незалежним аудитором ТОВ «Аудиторська фірма «ТЕО-АУДИТ» (Реєстр аудиторів та суб’єктів аудиторської діяльності № 4708). Фінансова звітність Компанії затверджена до випуску керівником Компанії 16 лютого 2026 року. Ні учасники Компанії, ні інші особи не мають права вносити зміни до цієї фінансової звітності після її затвердження до випуску.

Фінансова звітність Компанії є фінансовою звітністю загального призначення, яка сформована з метою достовірного подання фінансового стану, фінансових результатів діяльності та грошових потоків Компанії для задоволення інформаційних потреб широкого кола користувачів при прийнятті ними економічних рішень. Ця фінансова звітність стосується одного суб'єкта господарювання – ТОВ «КУА « «АРІВО ЕССЕТ МЕНЕДЖМЕНТ».

Станом на 31.12.2025 року залишок грошових коштів та їх еквівалентів Компанії в національній валюті становлять 3 669 тис. грн.

Інформація про грошові кошти та їх еквіваленти (тис. грн.)

Рейтинг Банку визначено за Національною рейтинговою шкалою, на що вказують літери "ua" у позначці кредитного рейтингу. Національна рейтингова шкала дозволяє виміряти розподіл кредитного ризику в економіці України без урахування суверенного ризику країни та призначена для використання на внутрішньому фінансовому ринку України. Позичальник або окремий борговий інструмент з рейтингом uaAAA характеризується найвищою кредитоспроможністю порівняно з іншими українськими позичальниками або борговими інструментами, тому кошти обліковуються по номінальній вартості.

04.11.2022р. Національним рейтинговим агентством "Рюрік" підвищено кредитний рейтинг АТ "АСВІО БАНК" до рівня uaААA, прогноз "у розвитку" https://www.asviobank.ua/ua/bank/credit-rating.

Депозитний вклад розміщений з правом поповнення та з правом дострокового повного або часткового повернення коштів протягом всього строку дії Договору. Грошові кошти обліковуються по номінальній вартості. Станом на 31.12.2025 року всі грошові кошти та їх еквіваленти Компанії є повністю доступні для використання.

Інформація про основні класи валових надходжень грошових коштів і валових виплат за видами діяльності наведено в таблиці (тис. грн.):

Зобов'язання визнаються Компанією при наявності обов'язку перед іншою особою стосовно передачі економічного ресурсу в майбутньому, економічні вигоди вже одержані або дії вчинені, обов'язок є теперішнім внаслідок минулих подій. Станом на 31.12.2025 року Компанія не має короткострокових кредитів банків, векселів виданих. Станом на 31.12.2025 року поточні зобов'язання і забезпечення Компанії складають 239 тис. грн.

Інформація про поточні зобов'язання і забезпечення (тис. грн.)

Судових позовів у звітному періоді та у 2024 році щодо діяльності Компанії не було.

Упродовж періоду  2025 року працівникам Компанії виплачувалась заробітна плата згідно штатного розпису. Простроченої заборгованості із виплати заробітної плати станом на 31.12.2025 року Компанія не має.

Інформація про виплати працівникам (тис. грн.)

Вторгнення Російської Федерації в Україну, що відбулося наприкінці лютого 2022 року, триває на момент затвердження цієї фінансової звітності. Після звітної дати (30.06.2025р.) подій, які вимагають коригування фінансової звітності відповідно до МСБО 10 «Події після звітного періоду» та які не знайшли відображення у цій фінансовій звітності, проте можуть мати суттєвий вплив на фінансовий стан, не відбувалося.

За період  2025 рік загальна сума витрат Компанії склала 2 167 тис. грн.

 Інформація про структуру витрат (тис. грн.)

Станом на 31.12.2025 року на балансі Компанії обліковуються довгострокові фінансові інвестиції в сумі 13 937 тис. грн., поточні фінансові інвестиції відсутні.

Інформація про фінансові інвестиції Компанії (тис. грн.)

- Інші розкриття, що вимагаються МСФЗ 13 "Оцінка справедливої вартості"

Справедлива вартість фінансових інструментів та зобов'язань в порівнянні з їх балансовою вартістю.

Керівництво Компанії вважає, що наведені розкриття щодо застосування справедливої вартості є достатніми, і не вважає, що за межами фінансової звітності залишилась будь-яка суттєва інформація щодо застосування справедливої вартості, яка може бути корисною для користувачів фінансової звітності.

Ця фінансова звітність підготовлена виходячи з припущення безперервності діяльності. Згідно з цим припущенням активи і зобов'язання враховуються на тій підставі, що суб'єкт зможе реалізувати свої активи і погасити зобов'язання в ході звичайної діяльності. Фінансова звітність не включає коригування, які необхідно було б провести в тому випадку, якби Компанія не змогла продовжити подальше здійснення фінансово-господарської діяльності відповідно до принципів безперервності діяльності.

Відповідно до вимог п. 25 МСБО 1 "Подання фінансової звітності", складаючи фінансову звітність, управлінський персонал оцінив здатність суб'єкта господарювання продовжувати свою діяльність на безперервній основі. Оцінюючи доречність припущення про безперервність, управлінський персонал розглянув всю наявну інформацію щодо майбутнього - щонайменше на 12 місяців з кінця звітного періоду.

Станом на дату балансу Фонд здійснює діяльність в умовах значної невизначеності, пов'язаної з військовою агресією Російської Федерації, введенням воєнного стану в Україні та поточною економічною ситуацією.

Керівництво оцінювало здатність Компанії продовжувати діяльність у найближчі 12 місяців, враховуючи три сценарії:

- Негативний сценарій: можливе загострення бойових дій, скорочення міжнародної підтримки та непередбачувані економічні наслідки. Реалізація цього сценарію вважається малоймовірною.
- Базовий сценарій: стабілізація операційної діяльності, збереження активів і контроль над ними, відсутність суттєвих порушень фінансових або кадрових процесів. За базового сценарію Компанія має достатні ресурси для безперервної діяльності.
- Оптимістичний сценарій: покращення безпекової та економічної ситуації, посилення міжнародної підтримки, відновлення кадрового потенціалу та можливість розширення операційної діяльності Компанії.

   Проте внаслідок невизначеності подій, пов'язаних зі вторгненням Росії в Україну, які можуть суттєво вплинути на операційне середовище в країні, Компанія не має практичної можливості точно та надійно оцінити кількісний вплив зазначених подій на фінансовий стан і фінансові результати діяльності  в майбутньому. Діяльність керівництва Компанії у наступних звітних періодах буде зосереджена на ключових моментах, а саме: адаптації бізнес-процесів до роботи в умовах воєнного стану, пошуку нових джерел доходів.

 Майбутні умови можуть відрізнятися від оцінок керівництва Компанії . Про такі коригування буде повідомлено якщо вони стануть відомими і їх буде можливо оцінити.

- Умови, в яких працює Компанія.

Війна з Росією залишається найбільшою загрозою, але ризики у фінсекторі зменшуються

Керівники найбільших банків і небанківських фінансових установ позитивно оцінили стан українського фінансового сектору - найкраще з 2021 року. Про це свідчать результати опитування Нацбанку, проведеного у травні 2025 року.

За даними опитування, майже половина респондентів оцінили поточний стан сектору як добрий або дуже добрий. Загалом це найліпший показник від повномасштабного вторгнення.

Більшість зазначили, що стан фінансового сектору за останні пів року не змінився, а три чверті очікують, що ситуація не зміниться і в наступні шість місяців.

Загальний рівень ризику в секторі оцінили як помірно високий. Водночас зменшилася кількість тих, хто вважає ризики дуже високими.

Більшість фінансистів також відзначають середню або високу стійкість фінансового сектору до негативних подій.

Головною загрозою для стабільності фінансового сектору залишається війна з Росією.

Однак суттєво зріс ризик кіберзагроз та фінансового шахрайства - ці чинники наразі на другому місці серед системних загроз.

Також уже в третьому опитуванні поспіль серед ключових ризиків згадують ризики якості людського капіталу у фінансовому секторі.

Водночас суттєво послабилися ризики діяльності правоохоронних органів і судової системи, а також ризики загального рівня корупції, якості законодавства та політичної і соціальної ситуації в країні.

Кожна четверта установа повідомила про зростання своєї схильності до ризику, але дві третини залишають ризик-апетит без змін.

На четвертому році повномасштабної війни, всупереч загрозам, руйнуванням, втратам, евакуаціям - переважна більшість компаній продовжує працювати і демонструє позитивні результати, втілює інвестиційні проєкти, підтримує Збройні сили України, генерує можливості для післявоєнної відбудови країни, впроваджує світові стандарти у діяльність своїх компаній.

Все це дає надію, підтримує відчуття стабільності і довіру до майбутнього.

Європейський банк реконструкції та розвитку (ЄБРР) знизив прогноз зростання економіки України у 2025 році з 3,5% до 3,3%. Про це йдеться у новому економічному звіті ЄБРР.

Причинами погіршення прогнозу стали ризики, пов'язані з глобальними торговельними суперечками, які додалися до вже високої невизначеності через повномасштабну війну Росії проти України.

Натомість прогноз зростання ВВП України на 2026 рік залишився без змін - 5%, за умови припинення бойових дій і початку післявоєнного відновлення.

Серед причин ЄБРР називає дефіцит електроенергії внаслідок Російських атак, низький врожай та гострий дефіцит робочої сили в економіці, спричинений потребами, зумовленими війною.

Водночас, за даними ЄБРР, деякі галузі демонстрували стійке зростання, зокрема завдяки відновленню експорту через Чорноморський коридор.

Український бізнес також показав високу адаптивність, що призвело до відновлення зростання експорту після двох років різкого падіння.

Відновлення інфляції наприкінці 2024 року стало наслідком зростання вартості електроенергії та високих темпів підвищення реальної заробітної плати.

Україна відв'язала свою валюту в жовтні 2023 року, відтоді вартість гривні впала приблизно на 10% щодо долара США.

У вересні 2025 року інфляція в Україні досягла 11,1%, але очікується, що до кінця року вона знизиться до однозначного показника. Для боротьби з інфляцією Нацбанк підвищив облікову ставку до 15,5%.

Фінансова підтримка від ЄС через механізм Ukraine Facility, а також доходи від заморожених Російських активів, переданих країнами G7, дозволять повністю покрити бюджетні та зовнішні дефіцити України у 2025 році.

Хоча управлінський персонал вважає, що він вживає належні заходи на підтримку стабільної діяльності Компанії, необхідні за існуючих обставин, подальша нестабільність може спричинити негативний вплив на результати діяльності та фінансовий стан Компанії, оскільки виникатиме потреба у постійному та регулярному перегляді бухгалтерських оцінок, відповідних моделей та підходів для відображення актуальної, доречної та правдивої інформації в бухгалтерському обліку та фінансовій звітності. Компанія  і надалі спрямовуватиме свої зусилля на залучення та ефективне розміщення фінансових ресурсів інвесторів, підтримку довготривалих партнерських відносин з контрагентами та забезпечення економного та раціонального використання коштів.

Ця річна фінансова звітність відображає поточну оцінку управлінського персоналу щодо впливу умов здійснення діяльності в Україні на діяльність та фінансовий стан Компанії.

Відповідно до п. п. 134.1.1 п. 134.1 ст. 134 Кодексу об'єктом оподаткування податком на прибуток є прибуток із джерелом походження з України та за її межами, який визначається шляхом коригування (збільшення або зменшення) фінансового результату до оподаткування (прибутку або збитку), визначеного у фінансовій звітності підприємства відповідно до національних положень (стандартів) бухгалтерського обліку або міжнародних стандартів фінансової звітності, на різниці, які виникають відповідно до положень розділу III "Податок на прибуток підприємств" Кодексу.

Для платників податку, у яких річний дохід від будь-якої діяльності (за вирахуванням непрямих податків), визначений за правилами бухгалтерського обліку за останній річний звітний (податковий) період не перевищує двадцяти мільйонів гривень, об'єкт оподаткування визначається без коригування фінансового результату до оподаткування на усі різниці (крім від'ємного значення об'єкта оподаткування минулих податкових (звітних) років).

Інформація про доходи Компанії у 2025 році, та 2024 році (тис. грн.)

Компанія за 2024 фінансовий рік отримала дохід у сумі 2 250 тис. грн. Компанією у 2014 році прийняте рішення про незастосування коригувань фінансового результату до оподаткування на усі різниці крім різниці, яка виникає при відображенні від'ємного значення об'єкта оподаткування минулих податкових (звітних) років (п. 134.1.1 ПКУ).

Станом на 31.12.2025 р. до провідного управлінського персоналу Компанії належить директор. Виплата провідному управлінському персоналу за 2025 рік склали: заробітна плата – 381 тис. грн. виплати по закінченні трудової діяльності – 0 тис. грн.; інші довгострокові виплати – 0 тис. грн.; виплати при звільненні – 0 тис. грн. Програми виплат по закінченні трудової діяльності провідному управлінському персоналу Компанія не має.

Відповідно до українського законодавства, Компанія утримує внески із заробітної плати працівників до Пенсійного фонду. Поточні внески розраховуються як процентні відрахування із поточних нарахувань заробітної платні, такі витрати відображаються у періоді, в якому були надані працівниками послуги, що надають їм право на одержання внесків, та зароблена відповідна заробітна платня. Компанія немає недержавної пенсійної програми.

Станом на 31.12.2025 року на балансі Компанії обліковуються виробничі запаси в сумі 1 тис. грн., що включають виключно з канцелярських товарів.

Інформація запаси (тис. грн.)

Придбані (отримані) запаси зараховуються на баланс за собівартістю. Запаси оцінюються за меншою з таких двох величин: собівартості та чистої вартості реалізації згідно з Міжнародним стандартом бухгалтерського обліку 2 "Запаси".

Станом на 31.12.2025 року зареєстрованими учасниками Компанії є фізична особа, які володіє 100% часткою у Статутному капіталі.

 Інформація про учасників (засновників) Компанії

 Інформація про власний капітал (тис. грн.)

 Зареєстрований (пайовий) капітал. Компанія створена відповідно до Протоколу №1 загальних зборів учасників від 04.04.2014р. та зареєстрована 09 квітня 2014 року (номер запису 10701020000053537).

Станом на початок звітного періоду діє редакція Статуту, яка була затверджена Рішення №21-02-23 від 21.02.2023р. редакцію Статуту зареєстрована 21.02.2023р., код реєстраційної дії 60702073010. Було прийняте рішення про внесення змін до Статуту Компанії у зв'язку із приведенням його у відповідність до чинного законодавства України. Зміни в розмір Статутного капіталу та склад учасників не вносилися.

Резервний капітал. Відповідно пункту 2 статті 63 Закону України "Про інститути спільного інвестування" резервний капітал створюється у розмірі 25% статутного капіталу за рахунок щорічних відрахувань до резервного фонду розмірі 5% суми чистого прибутку за відповідний рік. Станом на 31.12.2025 року сума резервного капіталу становить 188 тис. грн., що складає 1,08% від розміру статутного капіталу.

Інформація про зміни у резервному капіталі (тис. грн.).

Компанія не мала можливості сформувати резервний капітал в повному розмірі (відповідно до статуту 25%) у зв'язку із відсутністю джерела фінансування.

Нерозподілений прибуток (непокритий збиток). Станом на 31.12.2024 року нерозподілений прибуток Компанії складав 218 тис. грн.. Упродовж звітного періоду Компанією отримано дохід  99 тис. грн.

Інформація про зміни у нерозподіленому прибутку (тис. грн.).

На звітну дату 31.12.2025 року, сума нерозподіленого прибутку з урахуванням прибутків попередніх звітних періодів складає 310 тис. грн. .

Для забезпечення провадження професійної діяльності на ринках капіталу та виконання ліцензійних вимог Компанією був укладений Договір оренди об'єкта нерухомості №4312/20 від 22.01.2021р. Орендодавцем є ТОВ "ДОСВІ-БУД" (код ЄДРПОУ 33233911). Строк дії договору оренди з 22.01.2021 року до 31.12.2023 року. 01.01.2024 Компанією був укладений новий Договір № 4312/23 від 01.01.2024 року на той самий об'єкт оренди  офісне приміщення площею 43,5 кв. м. в групі приміщень №2 за адресою: 04071, м. Київ, вул. Хорива, будинок 53, поверх 1. Відповідно до МСФО 16 "Оренда", договір ідентифікується як договір оренди-актив з права використання.

За період  2025 рік, загальна сума отриманого Компанією доходу склала 2 392 тис. грн.

Інформація про структуру доходів (тис. грн.)

Визнання, облік та оцінка реальності дебіторської заборгованості проводиться відповідно до МСФЗ 15 "Дохід від договорів з клієнтами", МСФЗ 9 "Фінансові інструменти" та МСБО 32 "Фінансові інструменти: подання". Станом на 31.12.2025 року дебіторська заборгованість Компанії становить 366 тис. грн.

Інформація про дебіторську заборгованість (тис. грн.)

Інформація про дебіторську заборгованість по строкам виникнення (тис. грн.)

 Компанія регулярно перевіряє стан торгової дебіторської заборгованості та інших сум до отримання на предмет знецінення, використовуючи власне судження для оцінки сум, будь-яких збитків від знецінення у випадках, коли у контрагента виникають фінансові труднощі. Оцінка проводиться виходячи з історичних даних і об'єктивних ознак знецінення. Дебіторську заборгованість було відображено у фінансовій звітності за умови правдивого визначення суми та існування таких аспектів, як право на одержання грошових коштів, потенціал створення економічних вигід і контроль над використанням економічного ресурсу та одержуванням економічної вигоди. Станом на 31.12.2025 року Компанія не має простроченої дебіторської заборгованості. Термін погашення дебіторської заборгованості не перевищує 12 місяців та визнається управлінським персоналом Компанії як поточна. Станом на 31.12.2025 року резерв очікуваних кредитних збитків Компанії на поточну дебіторську заборгованість не нараховувався.

Ця фінансова звітність підготовлена на основі історичної собівартості та справедливої або амортизованої вартості окремих фінансових інструментів відповідно до МСФЗ 9 «Фінансові інструменти», з використанням методів оцінки фінансових інструментів, дозволених МСФЗ 13 «Оцінки за справедливою вартістю». Такі методи оцінки включають використання справедливої вартості, як ціни яка була б отримана за продаж активу, або сплачена за передачу зобов'язання у звичайній операції між учасниками ринку на дату оцінки. Зокрема, використання біржових курсів або даних про поточну ринкову вартість іншого аналогічного за характером інструменту, аналіз дисконтованих грошових потоків або інші моделі визначення справедливої вартості. Передбачувана справедлива вартість фінансових активів і зобов’язань визначається з використанням наявної інформації про ринок і відповідних методів оцінки. Облікові політики – конкретні принципи, основи, домовленості, правила та практика, застосовані суб'єктом господарювання при складанні та поданні фінансової звітності. МСФЗ наводить облікові політики, які, за висновком РМСБО, дають змогу скласти таку фінансову звітність, яка міститиме доречну та достовірну інформацію про операції, інші події та умови, до яких вони застосовуються. Такі політики не слід застосовувати, якщо вплив їх застосування є несуттєвим. Облікова політика Компанії розроблена та затверджена керівництвом Компанії відповідно до вимог МСБО 8 «Облікові політики, зміни в облікових оцінках та помилки» та інших чинних МСФЗ. Відповідно до «Положення про облікову політику ТОВ «КУА «АРІВО ЕССЕТ МЕНЕДЖМЕНТ» згідно з вимогами МСФЗ (надалі – Облікова політика) Компанія визначає наступний розміри суттєвості: -відображення статей фінансової звітності – 1 000,00 грн.; -розкриття статей фінансової звітності (окремих об’єктів обліку, що належать до активів, зобов’язань та власного капіталу) – 2 % від валюти балансу; -розкриття статей фінансової звітності (окремих видів доходів та витрат) – 1% від чистого прибутку (збитку) Компанії; -проведення переоцінки або зменшення корисності об’єктив обліку – величину, що дорівнює 10% відхилення залишкової вартості об’єктів обліку від їх справедливої вартості; -визначення подібних активів – різниця між справедливою вартістю об’єкту не повинна перевищувати 10%.

Грошові кошти складаються з готівки в касі та коштів на поточних рахунках у банках. Еквіваленти грошових коштів – це короткострокові, високоліквідні інвестиції, які вільно конвертуються у відомі суми грошових коштів і яким притаманний незначний ризик зміни вартості. Інвестиція визначається зазвичай як еквівалент грошових коштів тільки в разі короткого строку погашення. Іноземна валюта – це валюта інша, ніж функціональна валюта. Первісна та подальша оцінка грошових коштів та їх еквівалентів в іноземній валюті здійснюється у функціональній валюті за офіційними курсами Національного банку України (НБУ). Грошові кошти та їх еквіваленти можуть утримуватися, а операції з ними проводитися в національній валюті та в іноземній валюті. Грошові кошти та їх еквіваленти визнаються за умови відповідності критеріям визнання активами. Подальша оцінка грошових коштів здійснюється за справедливою вартістю, яка дорівнює їх номінальній вартості. Подальша оцінка еквівалентів грошових коштів, представлених депозитами, здійснюється за амортизованою собівартістю. У разі обмеження права використання коштів на поточних рахунках у банках (наприклад, у випадку призначення НБУ в банківській установі тимчасової адміністрації) ці активи можуть бути класифіковані у складі непоточних активів. У випадку прийняття НБУ рішення про ліквідацію банківської установи та відсутності ймовірності повернення грошових коштів, визнання їх як активу припиняється і їх вартість відображається у складі збитків звітного періоду. Представлення грошових потоків від операційної діяльності у «Звіті про рух грошових коштів» здійснюється із застосуванням прямого методу, згідно з яким розкривається інформація про основні класи надходжень грошових коштів чи виплат грошових коштів. Інформація про основні види грошових надходжень та грошових виплат формується на підставі облікових записів Компанії.

Компанія не визнає умовні зобов'язання в «Звіті про фінансовий стан». Інформація про умовні зобов'язання розкривається, якщо можливість вибуття ресурсів, які втілюють у собі економічні вигоди, не є віддаленою. Компанія не визнає умовні активи. Стисла інформація про умовний актив розкривається, коли надходження економічних вигід є ймовірним.

Компанія припиняє визнання фінансових активів, коли: -строк дії контрактних прав на грошові потоки від фінансового активу закінчується, або; -Компанія передала договірні права на одержання грошових потоків від фінансових активів або уклала угоду про передачу, і при цьому: а) також передала в основному всі ризики та вигоди, пов’язані з володінням активу, або; б) Компанія не передала, не залишила в основному всі ризики та вигоди володіння, але припинила здійснювати контроль. Контроль вважається збереженим, якщо одержувач фінансових активів не має практичної можливості повністю продати актив непов’язаній стороні без внесення додаткових обмежень на передавання. При припиненні визнання фінансового активу різниця між балансовою вартістю та отриманою компенсацією (включаючи будь-який актив мінус будь-яке зобов’язання) визнаються у прибутку або збитку. Компанія припиняє визнання фінансового зобов’язання, коли: -зобов'язання, визначене у контракті, виконано, анульовано або; -строк дії контракту закінчується. Якщо наявне фінансове зобов’язання замінюється іншим зобов’язанням перед тим самим кредитором на суттєво відмінних умовах, або якщо умови наявного зобов’язання значно змінені, то така заміна або зміни обліковуються як припинення визнання первісного зобов’язання і початок визнання нового зобов’язання, а різниця в їх балансовій вартості визнається у прибутках та збитках.

Дивіденди визнаються доходом лише у разі, якщо: -право Компанії на одержання виплат за дивідендами встановлено; -є ймовірність, що економічні вигоди, пов’язані з дивідендами, надійдуть до Компанії; -суму дивідендів можна достовірно оцінити.

Компанія визнає короткострокові виплати працівникам як витрати та як зобов'язання після вирахування будь-якої вже сплаченої суми. Компанія визнає очікувану вартість короткострокових виплат працівникам за відсутність як забезпечення відпусток - під час надання працівниками послуг, які збільшують їхні права на майбутні виплати відпускних.

Витрати визнаються у разі зменшення економічних вигід протягом облікового періоду у вигляді вибуття чи амортизації активів або у вигляді виникнення зобов’язань, результатом чого є зменшення чистих активів, за винятком зменшення, пов’язаного з виплатами учасникам. Витрати визнаються у «Звіті про сукупний дохід» за умови відповідності визначенню та одночасно з визнанням збільшення зобов’язань або зменшення активів. Витрати негайно визнаються у «Звіті про сукупний дохід», коли видатки не надають майбутніх економічних вигід або тоді та тією мірою, якою майбутні економічні вигоди не відповідають або перестають відповідати визнанню як активу у «Звіті про фінансовий стан». Витрати визнаються у «Звіті про сукупний дохід» також у тих випадках, коли виникають зобов’язання без визнання активу. Витрати, понесені у зв'язку з отриманням доходу, визнаються у тому ж періоді, що й відповідні доходи.

Справедлива вартість акцій, які внесені до біржового списку, оцінюється за біржовим курсом організатора торгівлі. Якщо акції мають обіг більш як на одному організаторі торгівлі, при розрахунку вартості активів такі інструменти оцінюються за курсом на основному ринку для цього активу або, за відсутності основного ринку, на найсприятливішому ринку для нього. За відсутності свідчень на користь протилежного, ринок, на якому Компанія зазвичай здійснює операцію продажу активу, приймається за основний ринок або, за відсутності основного ринку, за найсприятливіший ринок. При оцінці справедливої вартості активів застосовуються методи оцінки вартості, які відповідають обставинам та для яких є достатньо даних, щоб оцінити справедливу вартість, максимізуючи використання доречних відкритих даних та мінімізуючи використання закритих вхідних даних. Якщо є підстави вважати, що балансова вартість суттєво відрізняється від справедливої, Компанія визначає справедливу вартість за допомогою інших методів оцінки. Відхилення можуть бути зумовлені значними змінами у фінансовому стані емітента та/або змінами кон’юнктури ринків, на яких емітент здійснює свою діяльність, а також змінами у кон’юнктурі фондового ринку. Справедлива вартість акцій, обіг яких призупинено, у тому числі цінних паперів емітентів, які включені до Списку емітентів, що мають ознаки фіктивності, визначається із урахуванням наявності строків відновлення обігу таких цінних паперів, наявності фінансової звітності таких емітентів, результатів їх діяльності, очікування надходження майбутніх економічних вигід.

Дохід від продажу фінансових активів визнається у «Звіті про сукупний дохід» в разі задоволення всіх наведених далі умов: -Компанія передає договірні права на одержання грошових потоків від такого фінансового активу; -Компанія передає покупцеві ризики та переваги від володіння, пов’язані з фінансовим активів; -за Компанією не залишається ефективний контроль за проданими фінансовими інструментами, інвестиційною нерухомістю або іншими активами; -суму доходу можна достовірно оцінити; -ймовірно, що до Компанії надійдуть економічні вигоди, пов’язані з операцією; -витрати, які були або будуть понесені у зв’язку з операцією, можна достовірно оцінити. Дохід визнається у «Звіті про сукупний дохід» за умови відповідності визначенню та критеріям визнання. Визнання доходу відбувається одночасно з визнанням збільшення активів або зменшення зобов’язань.

До фінансових активів, що оцінюються за амортизованою собівартістю, відноситься дебіторська заборгованість, у тому числі позики. Після первісного визнання така заборгованість оцінюється за амортизованою собівартістю, застосовуючи метод ефективного відсотка. Застосовуючи аналіз дисконтованих грошових потоків, Компанія використовує одну чи кілька ставок дисконту, котрі відповідають переважаючим на ринку нормам доходу для фінансових інструментів, які мають в основному подібні умови і характеристики, включаючи кредитну якість інструмента, залишок строку, протягом якого ставка відсотка за контрактом є фіксованою, а також залишок строку до погашення основної суми та валюту, в якій здійснюватимуться платежі. Станом на кожну звітну дату оцінюється резерв під збитки за фінансовим інструментом у розмірі, що дорівнює: - 12-місячним очікуваним кредитним збиткам у разі, якщо кредитний ризик на звітну дату не зазнав значного зростання з моменту первісного визнання; - очікуваним кредитним збиткам за весь строк дії фінансового інструменту, якщо кредитний ризик за таким фінансовим інструментом значно зріс із моменту первісного визнання. У випадку фінансових активів кредитним збитком є теперішня вартість різниці між договірними грошовими потоками, належними до сплати на користь Компанії за договором; і грошовими потоками, які Компанія очікує одержати на свою користь. Станом на кожну звітну дату Компанія оцінює, чи зазнав кредитний ризик за фінансовим інструментом значного зростання з моменту первісного визнання. При виконанні такої оцінки замість зміни суми очікуваних кредитних збитків використовується зміна ризику настання дефолту (невиконання зобов'язань) протягом очікуваного строку дії фінансового інструмента. Для виконання такої оцінки порівнюється ризик настання дефолту (невиконання зобов'язань) за фінансовим інструментом станом на звітну дату з ризиком настання дефолту за фінансовим інструментом станом на дату первісного визнання, і враховується при цьому обґрунтовано необхідна та підтверджувана інформація, що є доступною без надмірних витрат або зусиль, і вказується на значне зростання кредитного ризику з моменту первісного визнання. Компанія може зробити припущення про те, що кредитний ризик за фінансовим інструментом не зазнав значного зростання з моменту первісного визнання, якщо було з'ясовано, що фінансовий інструмент має низький рівень кредитного ризику станом на звітну дату. У випадку фінансового активу, що є кредитно-знеціненим станом на звітну дату, але не є придбаним або створеним кредитно-знеціненим фінансовим активом, Компанія оцінює очікувані кредитні збитки як різницю між валовою балансовою вартістю активу та теперішньою вартістю очікуваних майбутніх грошових потоків, дисконтованою за первісною ефективною ставкою відсотка за фінансовим активом. Будь-яке коригування визнається в прибутку або збитку як прибуток або збиток від зменшення корисності. Компанія визнає банківські депозити зі строком погашення від чотирьох до дванадцяти місяців з дати фінансової звітності, в разі, якщо дострокове погашення таких депозитів ймовірно призведе до значних фінансових втрат, в складі поточних фінансових інвестицій.

Фінансові інструменти, які оцінюються за справедливою вартістю через прибуток чи збиток, спочатку обліковуються за вартістю придбання (ціною угоди). Всі інші фінансові інструменти спочатку обліковуються за справедливою вартістю, скоригованою на витрати, понесені на здійснення операції. Найкращим підтвердженням справедливої вартості при початковому визнанні є ціна угоди. Прибуток або збиток при початковому визнанні визнається лише у тому випадку, якщо існує різниця між справедливою вартістю та ціною угоди, підтвердженням якої можуть бути інші поточні угоди з тим самим фінансовим інструментом, що спостерігаються на ринку, або методики оцінки, які у якості базових даних використовують лише дані з відкритих ринків. Після первісного визнання щодо фінансових активів, які оцінюються за амортизованою вартістю визнається резерв під очікувані кредитні збитки, що призводить до визнання бухгалтерського збитку одразу після первісного визнання активу. Усі операції із придбання або продажу фінансових активів, що передбачають поставку протягом періоду, визначеного законодавством або традиціями ринку (угоди "звичайної" купівлі-продажу), визнаються на дату здійснення угоди, тобто на дату, коли Компанія зобов’язується здійснити поставку фінансового активу. Всі інші операції з придбання фінансових інструментів визнаються тоді, коли Компанія стає стороною договору про придбання фінансового інструменту. Фінансові активи класифікуються як такі, що оцінюються у подальшому або за амортизованою собівартості, або за справедливою вартістю на основі обох таких чинників: -модель бізнесу суб’єкта господарювання для управління фінансовими активам; -характеристик контрактних грошових потоків фінансового активу. Компанія визнає такі категорії фінансових активів та фінансових зобов’язань: -за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку; -за амортизованою собівартістю. Фінансовий актив оцінюється за амортизованою собівартістю, якщо він придбавається з метою одержання договірних грошових потоків і договірні умови фінансового активу генерують грошові потоки, котрі є суто виплатами основної суми та процентів на непогашену частку основної суми. Всі інші фінансові активи оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку.

До фінансових активів, що оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки через прибуток або збиток, відносяться акції господарських товариств. Після первісного визнання Компанія оцінює їх за справедливою вартістю. Справедлива вартість акцій, які внесені до біржового списку, оцінюється за біржовим курсом організатора торгівлі. Якщо акції мають обіг більш як на одному організаторі торгівлі, при розрахунку вартості активів такі інструменти оцінюються за курсом на основному ринку для цього активу або, за відсутності основного ринку, на найсприятливішому ринку для нього. За відсутності свідчень на користь протилежного, ринок, на якому Компанія зазвичай здійснює операцію продажу активу, приймається за основний ринок або, за відсутності основного ринку, за найсприятливіший ринок Вартість акцій, що входять до складу активів Компанії та перебувають у біржовому списку організатора торгівлі і при цьому не мають визначеного біржового курсу на дату оцінки, визначається за допомогою моделей, які в одних випадках включають виключно дані, що спостерігаються на ринку, а в інших – дані, які як спостерігаються, так і не спостерігаються на ринку. Вхідні дані, які не спостерігаються на ринку, включають припущення щодо майбутніх фінансових показників об’єкта інвестицій, характеру його ризиків, а також економічні припущення, що стосуються галузі та географічної юрисдикції, в якій об’єкт інвестицій здійснює свою діяльність. Справедлива вартість акцій, обіг яких призупинено, у тому числі цінних паперів емітентів, які включені до Списку емітентів, що мають ознаки фіктивності, визначається із урахуванням наявності строків відновлення обігу таких цінних паперів, наявності фінансової звітності таких емітентів, результатів їх діяльності, очікування надходження майбутніх економічних вигід. У разі скасування реєстрації випуску цінних паперів емітентів Національною комісією з цінних паперів та фондового ринку або за рішенням суду, визнання їх як активу припиняється і відображається у складі збитків звітного періоду. Цінні папери, обіг яких на дату оцінки не призупинено та реєстрація випуску яких не скасована, але емітент таких цінних паперів ліквідований та/або був визнаний банкрутом та щодо нього відкрито ліквідаційну процедуру за рішенням суду, оцінюються за нульовою вартістю.

На кожну звітну дату Компанія оцінює, чи є якась ознака того, що корисність активу може зменшитися відповідно до МСБО 36 «Зменшення корисності активів». Компанія зменшує балансову вартість активу до суми очікуваного відшкодування, якщо і тільки якщо сума очікуваного відшкодування менша від її балансової вартості. Таке зменшення негайно визнається в прибутках або збитках. Збиток від зменшення корисності, визнаний в попередніх періодах, Компанія сторнує, якщо і тільки якщо змінилися попередні оцінки, застосовані для визначення суми очікуваного відшкодування. Після визнання збитку від зменшення корисності амортизація коригується в майбутніх періодах з метою розподілення переглянутої балансової вартості активу на систематичній основі протягом строку корисного використання.

На кожну звітну дату Компанія оцінює очікувані кредитні збитки і визнає чисті збитки від знецінення фінансових активів, які оцінюються за амортизованою вартістю. Оцінка очікуваних кредитних збитків відображає: і) об’єктивну і зважену з урахуванням імовірності суму, визначену шляхом оцінки діапазону можливих результатів, іі) вартість грошей у часі та ііі) всю обґрунтовану і підтверджувану інформацію про минулі події, поточні умови та прогнозовані майбутні економічні умови, доступну на звітну дату без надмірних витрат і зусиль. Фінансові інструменти, які оцінюються за амортизованою вартістю, відображаються у звіті про фінансовий стан за вирахуванням оціночного резерву під очікувані кредитні збитки. Компанія застосовує трьохетапну модель обліку знецінення на основі змін кредитної якості з моменту первісного визнання: - Етап 1 - фінансовий інструмент, який не є знеціненим при первісному визнанні. Для фінансових активів очікувані кредитні збитки оцінюються за сумою, яка дорівнює частині очікуваних кредитних збитків за весь строк, що виникають внаслідок дефолтів, які можуть відбутися протягом наступних 12 місяців чи до дати погашення за договором, якщо вона настає до закінчення 12 місяців («12-місячні очікувані кредитні збитки»). - Етап 2 - значне підвищення кредитного ризику з моменту первісного визнання, а очікувані кредитні збитки за цим активом оцінюються на основі очікуваних кредитних збитків за весь строк, тобто до дати погашення відповідно до договору, але з урахуванням очікуваної передоплати, якщо вона передбачена («очікувані кредитні збитки за весь строк»). - Етап 3 - фінансовий актив є знеціненим, і очікувані по ньому кредитні збитки оцінюються як очікувані кредитні збитки за весь строк. Для придбаних чи створених кредитно-знецінених фінансових активів очікувані кредитні збитки завжди оцінюються як очікувані кредитні збитки за весь строк.

Витрати з податку на прибуток являють собою суму витрат з поточного та відстроченого податків. Поточний податок визначається як сума податків на прибуток, що підлягають сплаті (відшкодуванню) щодо оподаткованого прибутку (збитку) за звітний період. Поточні витрати Компанії за податками розраховуються з використанням податкових ставок, чинних (або в основному чинних) на дату балансу. Відстрочений податок розраховується за балансовим методом обліку зобов'язань та являє собою податкові активи або зобов'язання, що виникають у результаті тимчасових різниць між балансовою вартістю активу чи зобов'язання в балансі та їх податковою базою. Відстрочені податкові зобов'язання визнаються, як правило, щодо всіх тимчасових різниць, що підлягають оподаткуванню. Відстрочені податкові активи визнаються з урахуванням імовірності наявності в майбутньому оподатковуваного прибутку, за рахунок якого можуть бути використані тимчасові різниці, що підлягають вирахуванню. Балансова вартість відстрочених податкових активів переглядається на кожну дату й зменшується в тій мірі, у якій більше не існує ймовірності того, що буде отриманий оподаткований прибуток, достатній, щоб дозволити використати вигоду від відстроченого податкового активу повністю або частково. Відстрочений податок розраховується за податковими ставками, які, як очікується, будуть застосовуватися в періоді реалізації відповідних активів або зобов'язань. Компанія визнає поточні та відстрочені податки як витрати або дохід і включає в прибуток або збиток за звітний період, окрім випадків, коли податки виникають від операцій або подій, які визнаються прямо у власному капіталі або від об’єднання бізнесу. Керівництвом Компанії прийняло рішення не проводити коригування фінансового результату в рамках розрахунку податку на прибуток в податковому обліку та в Компанії відсутні тимчасові різниці, відстрочені податки не розраховуються.

Придбані нематеріальні активи, що мають обмежені строки корисного використання, відображаються за їх собівартістю за вирахуванням накопиченої амортизації та накопичених збитків від зменшення корисності. Подальші витрати на нематеріальні активи після його придбання або створення визнаються у складі витрат того періоду, у якому вони понесені, за винятком випадків, коли є вірогідним, що витрати дозволять активу приносити майбутні економічні вигоди в обсязі понад початково очікувані, та такі витрати можуть бути достовірно оцінені.

Компанія визнає нематеріальними активами об'єкти, які використовуватимуться більше року та собівартість яких більша або дорівнює 20 тис. грн. на дату оприбуткування. Амортизація нематеріальних активів здійснюється із застосуванням прямолінійного методу з використанням таких строків користування:

Амортизація розраховується на основі собівартості активу прямолінійним методом протягом встановленого терміну корисного використання з дати, коли актив є готовим до використання. Амортизаційні витрати визнаються в "Звіті про сукупний дохід".

Фінансові активи, які в подальшому оцінюються за амортизованою вартістю, являють собою фінансові інструменти, утримувані для отримання договірних грошових потоків, за умови, що ці грошові потоки включають виключно виплати основної суми боргу та процентів. Процентні доходи від цих фінансових активів включаються до фінансового доходу з використанням методу ефективної процентної ставки. Процентний дохід визнається тією мірою, якою він нараховується, з урахуванням ефективної доходності активу. Будь- які прибутки або збитки, що виникають при припиненні визнання, відображаються безпосередньо у складі прибутку чи збитку в тому періоді, в якому відбулося припинення визнання фінансового активу. Нараховані процентні доходи та нараховані процентні витрати, в тому числі нарахований купонний дохід та амортизований дисконт або премія (у тому числі комісії, які переносяться на наступні періоди при первісному визнанні, якщо такі є), не відображаються окремо, а включаються до балансової вартості відповідних статей окремого «Звіту про фінансовий стан».

На початку дії договору оренди Компанія оцінює чи є договір орендою, або чи містить договір оренду. Договір є, чи містить оренду, якщо договір передає право контролювати користування ідентифікованим активом протягом певного періоду часу в обмін на компенсацію. На дату початку оренди Компанія визнає актив з права користування та орендне зобов’язання за теперішньою вартістю орендних платежів, не сплачених на таку дату. Орендні платежі дисконтуються, застосовуючи припустиму ставку відсотка в оренді, якщо таку ставку можна легко визначити. Якщо таку ставку не можна легко визначити, то орендар застосовує ставку по якій він може залучити додаткові позикові кошти. Компанія, нараховуючи амортизацію активу з права користування, застосовує вимоги щодо амортизації МСБО 16 «Основні засоби». Після дати початку оренди Компанія визнає у прибутку або збитку: -проценти за орендним зобов’язанням; -змінні орендні платежі, не включені в оцінку орендного зобов’язання у тому періоді, у якому сталася подія чи умови, які спричинили здійснення таких платежів. Компанія визначає строк оренди, як невідмовний період оренди разом з обома такими періодами: -періодами, які охоплюється можливістю продовження оренди у випадку, якщо Компанія обґрунтовано впевнена у тому, що воно реалізує таку можливість; -періодами, які охоплюється можливістю припинити дію оренди, якщо орендар обґрунтовано впевнений у тому, що він не реалізує таку можливість. Амортизація активу у формі права користування нараховується протягом строку оренди, передбачену договором, відповідно до якого Компанія отримує право на використання активу й одночасно зобов'язується регулярно вносити орендні платежі на користь орендодавця. Компанія застосовує звільнення (не застосовуються вимоги §§ 22–49 МСФЗ 16 «Оренда») щодо визнання, оцінки й подання інформації у відношенні до короткострокової оренди чи оренди, за якою базовий актив є малоцінним. Компанія визнає орендні платежі, пов'язані з такою орендою, як витрати на прямолінійній основі протягом строку оренди або на іншій систематичній основі. Компанія застосовує іншу систематичну основу, якщо така основа більше відображає модель отримання вигоди орендарем.

Взаємозалік фінансових активів та зобов’язань, з подальшим включенням до «Звіту про фінансовий стан» лише їхньої чистої суми, може здійснюватися лише у випадку існування юридично визначеного права взаємозаліку визнаних сум, коли є намір провести розрахунок на основі чистої суми або одночасно реалізувати актив та розрахуватися за зобов’язаннями. При цьому право на взаємозалік: а) не повинне залежати від майбутніх подій та б) повинне мати юридичну силу в усіх наступних обставинах: i) у ході звичайного ведення бізнесу, ii) у випадку дефолту та iii) у випадку неплатоспроможності або банкрутства.

Визнання та оцінка основних засобів. Компанія визнає матеріальний об'єкт основним засобом, якщо він утримується з метою використання їх у процесі своєї діяльності, надання послуг, або для здійснення адміністративних і соціально-культурних функцій, очікуваний строк корисного використання (експлуатації) яких більше одного року та мінімальний вартісний критерій визначається по критеріях, встановлених Податковим кодексом України для основних засобів. Первісно Компанія оцінює основні засоби за собівартістю.

У подальшому основні засоби оцінюються за їх собівартістю мінус будь-яка накопичена амортизація та будь-які накопичені збитки від зменшення корисності. Сума накопиченої амортизації на дату переоцінки виключається з валової балансової вартості активу та чистої суми, перерахованої до переоціненої суми активу. Дооцінка, яка входить до складу власного капіталу, переноситься до нерозподіленого прибутку, коли припиняється визнання відповідного активу.

Компанія не визнає в балансовій вартості об'єкта основних засобів витрати на щоденне обслуговування, ремонт та технічне обслуговування об'єкта. Ці витрати визнаються в прибутку чи збитку, коли вони понесені. В балансовій вартості об'єкта основних засобів визнаються такі подальші витрати, які задовольняють критеріям визнання активу.

Амортизація основних засобів. Амортизація основних засобів нараховується прямолінійним методом з використанням таких строків користування:

На інші необоротні активи, строком служби більше року, вартістю, що не перевищує мінімальний вартісний критерій, встановлений Податковим кодексом України для основних засобів та більше 5 999 грн., амортизація нараховується прямолінійним методом із строк корисної експлуатації 3 роки.

На інші необоротні активи, строком служби більше року і вартістю, що не перевищує мінімальний вартісний критерій, встановлений Податковим кодексом України для основних засобів та менше 5 999 грн., амортизація  нараховується 100%.

Амортизацію активу починають, коли він стає придатним для використання та припиняється на одну з двох дат, яка відбувається раніше: на дату, з якої актив класифікують як утримуваний для продажу (або включають до ліквідаційної групи, яку класифікують як утримувану для продажу) згідно з МСФЗ 5 "Непоточні активи, утримувані для продажу, та припинена діяльність", або на дату, з якої припиняють визнання активу. Капітальні вкладення в орендовані приміщення амортизуються протягом терміну їх корисного використання.

Забезпечення визнаються, коли Компанія має теперішню заборгованість (юридичну або конструктивну) внаслідок минулої події, існує ймовірність (тобто більше можливо, ніж неможливо), що погашення зобов'язання вимагатиме вибуття ресурсів, котрі втілюють у собі економічні вигоди, і можна достовірно оцінити суму зобов'язання. Компанія створює резерв забезпечень на виплату відпусток працівникам. Величина забезпечення на виплату відпусток визначається як добуток кількості днів невикористаної працівниками відпустки та їхнього середньоденного заробітку на момент проведення розрахунку, враховуючи відрахування на соціальне страхування з цих сум. Розмір створеного резерву підлягає інвентаризації на кінець року.

Компанія визнає дохід від надання послуг, коли (або у міру того, як) воно задовольняє зобов’язання щодо виконання, передаючи обіцяну послугу (тобто актив) клієнтові. Актив передається, коли (або у міру того, як) клієнт отримує контроль над таким активом. При визначені вартості винагороди від управління активами Компанія відповідно до МСФЗ 15 «Доход від договорів з клієнтами» використовує метод оцінювання за результатом. До методу оцінювання за результатом належить, зокрема, аналіз виконання оцінки досягнутих результатів. Враховуючи принцип професійного скептицизму для змінної вартості винагороди розрахунок доходу здійснюється на кінець кожного місяця. Результат визначення розміру винагороди по управлінню активами оформляється актом виконаних робіт, в якому відображається розрахунок (оцінка) досягнутих результатів на звітну дату. Дохід від продажу фінансових активів визнається у прибутку або збитку в разі задоволення всіх наведених далі умов: а) Компанія передає договірні права на одержання грошових потоків від такого фінансового активу; б) Компанія передає покупцеві ризики та переваги від володіння, пов’язані з фінансовим активів; в) за Компанією не залишається ані подальша участь управлінського персоналу у формі, яка зазвичай пов’язана з володінням, ані ефективний контроль за проданими фінансовими інструментами, інвестиційною нерухомістю або іншими активами; г) суму доходу можна достовірно оцінити; д) ймовірно, що до Компанії надійдуть економічні вигоди, пов’язані з операцією; ж) витрати, які були або будуть понесені у зв’язку з операцією, можна достовірно оцінити. Дохід визнається у «Звіті про сукупний дохід» за умови відповідності визначенню та критеріям визнання. Визнання доходу відбувається одночасно з визнанням збільшення активів або зменшення зобов’язань.

Кредиторська заборгованість визнається як зобов'язання тоді, коли Компанія стає стороною договору та, внаслідок цього, набуває юридичне зобов'язання сплатити грошові кошти. Поточні зобов’язання – це зобов’язання, які відповідають одній або декільком із нижченаведених ознак: -Компанія сподівається погасити зобов’язання або зобов’язання підлягає погашенню протягом дванадцяти місяців після звітного періоду; -Компанія не має безумовного права відстрочити погашення зобов’язання протягом щонайменше дванадцяти місяців після звітного періоду. Поточні зобов’язання визнаються за умови відповідності визначенню і критеріям визнання зобов’язань. Поточні зобов’язання оцінюються у подальшому за амортизованою вартістю. Поточну кредиторську заборгованість без встановленої ставки відсотка Компанія оцінює за сумою первісного рахунку фактури, якщо вплив дисконтування є несуттєвим. Позикові кошти спочатку визнаються за справедливою вартістю, за вирахуванням витрат, понесених на проведення операції, а в подальшому обліковуються за амортизованою вартістю із використанням методу ефективної процентної ставки.

Безумовна дебіторська заборгованість визнається як актив тоді, коли Компанія стає стороною договору та внаслідок цього набуває юридичне право одержати грошові кошти. Дебіторська заборгованість за основною діяльністю та інша дебіторська заборгованість спочатку визнаються за справедливою вартістю, яка дорівнює вартості погашення, тобто сумі очікуваних контрактних грошових потоків на дату оцінки. В подальшому така заборгованість обліковуються за амортизованою вартістю із використанням методу ефективної процентної ставки. Поточна дебіторська заборгованість Компанії без встановленої ставки відсотка оцінюється за сумою первісного рахунку-фактури, якщо вплив дисконтування є несуттєвим. Грошові потоки, пов’язані з короткостроковою дебіторською заборгованістю, не дисконтуються, якщо вплив дисконтування є несуттєвим.

ТОВАРИСТВО З ОБМЕЖЕНОЮ ВІДПОВІДАЛЬНІСТЮ «КОМПАНІЯ З УПРАВЛІННЯ АКТИВАМИ «АРІВО ЕССЕТ МЕНЕДЖМЕНТ»

ТОВАРИСТВО З ОБМЕЖЕНОЮ ВІДПОВІДАЛЬНІСТЮ «КОМПАНІЯ З УПРАВЛІННЯ АКТИВАМИ «АРІВО ЕССЕТ МЕНЕДЖМЕНТ» є товариством з обмеженою відповідальністю, створеним відповідно до Протоколу №1 загальних зборів учасників від 04.04.2014р. Дата державної реєстрації: 09 квітня 2014 року (номер запису 10701020000053537)

Товариство з обмеженою відповідальністю

Україна

Україна 04071, м. Київ, вул. Хорива буд.53

Україна 04071, м. Київ, вул. Хорива буд.53

-

Основні види діяльності за КВЕД-2010:

66.30 Управління фондами;

64.30 Трасти, фонди та подібні фінансові суб'єкти;

66.12 Посередництво за договорами по цінних паперах або товарах.

Компанія пропонує юридичним та фізичним особам послуги, на що має відповідну ліцензію Серія АЕ № 286976 на здійснення професійної діяльності на фондовому ринку - діяльності з управління активами інституційних інвесторів (діяльності з управління активами), дата прийняття рішення та номер рішення про видачу ліцензії: 16 вересня 2014 року № 1228.

Строк дії ліцензії: 16 вересня 2014р. необмежений.

Дата видачі Ліцензії: 16.09.2014 р.

Станом на 31.12.2025р. Компанія здійснює управління наступними пайовими фондами:

Операції, що не регламентуються МСФЗ у Компанії відсутні.

 Змін у складі керівництва Компанії упродовж 2024 - 2025 років не відбувалося. Станом на 31.12.2025 р. середня кількість працівників складає 5 осіб (на 31.12.2024р. - 5 осіб).

Представлена фінансова звітність відображає поточну оцінку керівництва щодо можливого впливу умов здійснення діяльності в Україні на операції та фінансовий стан Компанії з управління активами. Фінансова звітність не містить будь-яких коригувань відображених сум, які були б необхідні, як би Компанія було неспроможним продовжувати свою діяльність та реалізовувало свої активи не в ході звичайної діяльності. Майбутні умови можуть відрізнятися від оцінок керівництва. Дана фінансова звітність не включає ніяких коригувань, які могли б мати місце як результат такої невизначеності. Про такі коригування буде повідомлено якщо вони стануть відомими і їх буде можливо оцінити.

Наявність системи внутрішнього аудиту (контролю) Компанії.

Відповідно до Рішення Загальних зборів учасників (Протокол №5 від 17.06.2014р.) було затверджено Положення про службу внутрішнього аудиту (контролю). Функції внутрішнього аудиту (контролю) покладено на окрему посадову особу - Дячук Анастасію Сергіївну (РНОКПП 3131517943), призначена відповідно до Протоколу №15/11/2018 Загальних зборів учасників Товариства від 15.11.2018 р.

Компанія розглядає управління капіталом як систему принципів та методів розробки і реалізації управлінських рішень, пов'язаних з оптимальним формуванням капіталу з різноманітних джерел, а також забезпеченням ефективного його використання у діяльності Компанії. Механізм управління капіталом передбачає чітку постановку цілей і завдань управління капіталом, а також контроль за їх дотриманням у звітному періоді: удосконалення методики визначення й аналізу використання усіх видів капіталу; розроблення загальної стратегії управління капіталом.

Управлінський персонал здійснює огляд структури капіталу на кінець кожного звітного періоду. При цьому проводиться аналіз вартості капіталу, його структури та можливі ризики. Компанія може здійснювати регулювання капіталом шляхом зміни структури капіталу. Управління капіталом Компанії спрямовано на досягнення наступних цілей:

- зберегти спроможність Компанії продовжувати свою діяльність так, щоб вона і надалі забезпечувала дохід від учасників Компанії та виплати іншим зацікавленим сторонам;
- забезпечити належний прибуток учасникам Компанії завдяки встановленню цін на послуги Компанії, що відповідають рівню ризику;
- дотримання вимог до капіталу, встановлених регулятором, і забезпечення здатності Компанії функціонувати в якості безперервного діючого підприємства.

Оцінка ризиків професійної діяльності на фондовому ринку.

Оцінка ризиків професійної діяльності на фондовому ринку здійснюється шляхом розрахунку пруденційних показників, нормативні значення яких визначені у "Положенні щодо пруденційний нормативів професійної діяльності на фондовому ринку та вимог до системи управління ризиками", затвердженого рішенням НКЦПФР № 1597 від 01.10.2015р. Відповідно до Рішення НКЦПФР від 15.02.2023р. №153 було визначено наступне:

- тимчасово, на період дії воєнного стану, зупинити дію рішення Національної комісії з цінних паперів та фондового ринку від 01 жовтня 2015 року №1597 "Про затвердження Положення щодо пруденційних нормативів професійної діяльності на фондовому ринку та вимог до системи управління ризиками", зареєстрованого в Міністерстві юстиції України 28.10.2015р. за № 1311/27756;
- тимчасово, на період дії воєнного стану та протягом 90 днів після завершення його дії, зупинити складання та подання особами, що здійснюють діяльність з управління активами інституційних інвесторів, звітних даних, передбачених абзацами п'ятим, восьмим підпункту 1 пункту 3 розділу ІІ Положення про порядок складання та розкриття інформації компаніями з управління активами та особами, що здійснюють управління активами недержавних пенсійних фондів, та подання відповідних документів до НКЦПФР, затвердженого Рішенням від 02.10.2012р. №1343, зареєстрованого в Міністерстві юстиції України 19.10.2012р. за №1764/22076, у редакції, що діяла до набрання чинності рішенням НКЦПФР від 13.01.2022р. № 4.

З моменту вступу в дію Рішення НКЦПФР від 15.02.2023р. №153 пруденційні нормативи Компанією не розраховувались, звітні данні до НКЦПФР не подавались.

З 01.01.2023 року відповідно Рішення НКЦПФР №1221 від 29.09.2022 року, для вимірювання та оцінки ризиків професійної діяльності на ринках капіталу та організованих товарних ринках використовується норматив ліквідності активів. Показники нормативу ліквідності станом на 31.12.2025 р. наведено в таблиці (в гривнях).

Компанія забезпечує дотримання показників нормативів ліквідності активів, що обмежують ризики професійної діяльності на фондовому ринку, з фіксацією та зберіганням результатів такого розрахунку.

Найменування	на 31.12.2025р.	на 31.12.2024р.
Зареєстрований капітал	17 500	17 500
Резервний капітал	188	181
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток)	310	218
Всього	17 998	17 899

Розмір статутного капіталу Компанії, сплачений грошовими коштами, станом на 31.12.2024р. та на 31.12.2025 р. становить 17 500 000 (сімнадцять мільйонів п'ятсот) гривень та відповідає законодавчим вимогам щодо розміру статутного капіталу Компанії з управління активами, визначеним п.3 глави 3 Розділу ІІ Ліцензійних умов провадження професійної діяльності на ринках капіталу - діяльності з управління активами інституційних інвесторів, затверджених Рішенням НКЦПФР від 03.02.2022 р. № 92.

Розмір власного капіталу станом на 31.12.2025 р. становить 17 661тис. грн. (на 31.12.2024р. - 17 878 тис. грн.) та відповідає вимогам п.5 глава 3 Розділу ІІ Ліцензійних умов провадження професійної діяльності на ринках капіталу - діяльності з управління активами інституційних інвесторів, затверджених Рішенням НКЦПФР від 03.02.2022 р. № 92, згідно яких Компанія з управління активами, яка не управляє активами недержавних пенсійних фондів, зобов'язана підтримувати розмір власного капіталу на рівні не меншому ніж 7 000 тис. грн.

Зміни в облікових оцінках, які підлягають розкриттю, на кінець 2024 року та в 2025 фінансовому році не відбувались. Операції, що не регламентуються МСФЗ у Компанії відсутні.

Поправки до МСБО 1 «Подання фінансової звітності» — «Класифікація зобов’язань як поточних чи непоточних»

Змінено підхід до класифікації зобов’язань у Звіті про фінансовий стан: класифікацію здійснено на підставі прав/умов, що існують на звітну дату; вплив стосується подання (класифікації), а не визнання/оцінки. Застосування є ретроспективним відповідно до МСБО 8 «Облікові політики, зміни в облікових оцінках та помилки»; дострокове застосування дозволено (за наявності — розкривається факт).

Дострокового застосування не було (поправки застосовано з дати набрання чинності)

Поправки до МСБО 21 «Вплив змін валютних курсів» — «Відсутність обмінюваності»

Поправки не застосовувалися, оскільки Компанія не має дебіторської та кредиторської заборгованості в необмінюваній валюті та у звітному періоді не було операцій з валютою, які підпадають під ці вимоги. Змін в обліковій політиці не було через відсутність застосовних операцій

Дострокового застосування не було (поправки застосовано з дати набрання чинності)

Поправки до МСФЗ 9 «Фінансові інструменти» та МСФЗ 7 «Фінансові інструменти: розкриття інформації» — «Договори, що посилаються на залежну від природи електроенергію»

Уточнюється застосування вимог щодо «власного використання» для договорів, що посилаються на залежну від природи електроенергію; коригуються вимоги до визначення об’єкта хеджування у хеджуванні грошових потоків для таких договорів; додаються нові розкриття про вплив таких договорів на фінансові результати та грошові потоки.

Компанія не планує змінювати облікову політику в зв’язку із тим, що не планує укладання контрактів щодо відновлювальної електроенергії або електроенергії, залежної від природних факторів. За результатами попередньої оцінки вплив на фінансову звітність не очікується, зміни та перехідні положення не матимуть впливу в майбутньому.

Поправки до МСФЗ 9 та МСФЗ 7 — «Поправки до класифікації та оцінювання фінансових інструментів»

Оновлюються підходи/облікові політики щодо: припинення визнання фінансових зобов’язань (у т.ч. за електронними платежами — за виконання критеріїв); оцінки договірних грошових потоків фінансових активів із характеристиками, прив’язаними до нефінансових показників; уточнення ознак обмеженого регресу та інструментів, пов’язаних договором; запроваджуються додаткові розкриття (умовні характеристики, інструменти капіталу, відображені через інший сукупний дохід).

Компанія проаналізувала зміни та очікує вплив на фінансову звітність у зв’язку з необхідністю перегляду класифікації наявних фінансових інструментів. Передбачається необхідність перегляду облікової політики та можлива перекласифікація окремих фінансових активів і зобов’язань. Компанія прийняла рішення не застосовувати достроково ці зміни та проводить підготовку до впровадження нових критеріїв для забезпечення відповідності оновленим вимогам.

Щорічні правки до МСФЗ та МСБО (Том №11): МСФЗ 1 «Перше застосування міжнародних стандартів фінансової звітності» МСБО 7 «Звіт про рух грошових коштів», МСФЗ 9 «Фінансові інструменти» МСФЗ 7 «Фінансові інструменти: розкриття інформації» МСФЗ 10 «Фінансові інструменти: розкриття інформації»

Правки внесено з метою уточнення та вдосконалення стандартів для підвищення зрозумілості та узгодженності облікових підходів, а саме: МСФЗ 1 – уточнення щодо обліку хеджування при першому застосуванні стандартів; для суб’єкта, що не є першим застосовувачем, зміни не впливають на поточну облікову політику; МСБО 7 – Заміна терміну «метод собівартості» на «за собівартістю» (узгодження термінології зі Стандартами); МСФЗ 9 «ціна операції» – уточнюється формулювання в частині первісного визнання дебіторської заборгованості: коригується посилання на підхід визначення суми за правилами МСФЗ 15, щоб усунути неузгодженість термінології «ціна операції»; МСФЗ 9 «орендні зобов’язання» – уточнюється, що коли орендне зобов’язання визнано погашеним/припиненим, застосовується вимога щодо визнання прибутку/збитку у прибутку або збитку; МСФЗ 7 – уточнення формулювань і внутрішньої узгодженості розкриттів: (а) прибуток/збиток від припинення визнання, (б) оновлення прикладу щодо відстроченої різниці між справедливою вартістю та ціною операції, (в) уточнення вступу до настанов та спрощення окремих пояснень щодо кредитного ризику; МСФЗ 10 – уточнюються вимоги щодо визначення «де-факто агента»: посилюється акцент на професійному судженні та усувається надмірно категоричне формулювання, яке могло створювати внутрішню суперечність.

Дострокове застосування не планується. Компанія провела аналіз зазначених змін та дійшла висновку, що вони не матимуть суттєвого впливу на її фінансову звітність, оскільки поточні облікові підходи вже відповідають принципам, уточненим у щорічних покращеннях.

МСФЗ 19 «Дочірні компанії без публічної підзвітності: розкриття інформації»

Стандарт передбачає скорочені розкриття для прийнятних дочірніх компаній за збереження вимог інших стандартів щодо визнання/оцінки/подання. Однак суб’єкт господарювання не має права застосовувати МСФЗ 19, тому стандарт не застосовуватиметься

Компанія не є дочірнім підприємством без публічної. Вплив на фінансову звітність не очікується, оскільки стандарт не застосовуватиметься Компанією

МСФЗ 18 «Подання і розкриття інформації у фінансовій звітності»

Оновлюються політики подання та розкриття щодо структури звітів про фінансові результати, включно з новими вимогами до категоризації доходів і витрат, обов’язкових проміжних підсумків та підходів до агрегації/дезагрегації; запроваджуються вимоги до розкриття визначених управлінським персоналом показників результатів діяльності та посилюються принципи узгодження приміток із формами звітності. Дострокове застосування не здійснювалося.

Очікується, що стандарт матиме вплив переважно на подання та розкриття, а не на визнання та оцінку; на дату затвердження фінансової звітності кількісна оцінка впливу на окремі статті фінансової звітності ще опрацьовується. Вплив першого застосування не можна обґрунтовано оцінити кількісно, оскільки завершується аналіз перекласифікацій, змін у структурі підсумків та складу розкриттів.

Поправки до МСБО 21 «Вплив змін валютних курсів» — «Переклад на гіперінфляційну валюту представлення»

Облікова політика щодо перекладу у валюту представлення уточнюється на випадок, коли валюта представлення є валютою гіперінфляційної економіки, а функціональна валюта — ні (включно з відповідними процедурами перекладу та розкриттями). Дострокове застосування відсутнє.

Вплив не очікується, оскільки Компанія не подає фінансову звітність у валюті гіперінфляційної економіки (і не має структури, для якої ці процедури перекладу були б релевантні).

Визначення пов'язаних сторін наведене в МСБО 24 "Розкриття інформації про пов'язані сторони". Сторони вважаються пов'язаними, якщо одна з них має можливість контролювати іншу, знаходиться під спільним контролем або може мати суттєвий вплив на іншу сторону при прийнятті фінансових чи операційних рішень.

Інформація
про пов'язаних осіб  Компанії станом на 31.12.2025 року

Оцінка можливої наявності проведення операцій з пов'язаними сторонами проводиться Компанією в кожному фінансовому році за допомогою аналізу балансу відповідної пов'язаної сторони та стану ринку, на якому така сторона веде діяльність. У періоді 9 місяців 2025 року Компанія не здійснювала будь - які інші операцій з пов'язаними сторонами, окрім виплати заробітної плати керівнику. Заборгованість з пов'язаними сторонами в фінансовій звітності Компанії відсутня. Угоди з пов'язаними сторонами Компанією не укладались. Станом на 31.12.2025 року Компанія не має заборгованості за сумами, що підлягають виплаті пов'язаним сторонам. Компанія не має в своїх активах цінних паперів, які випущені зберігачем, реєстратором та аудиторською фірмою та пов'язаними з ними особами.

Сторони вважаються пов'язаними, якщо одна з них має можливість контролювати іншу, знаходиться під спільним контролем або може мати суттєвий вплив на іншу сторону при прийнятті фінансових чи операційних рішень.

Тищенко Олег Миколайович-директор

Яковлєва Людмила Леонідівна- - учасник Товариства, що володіє часткою 100,00%

У звітному періоді Компанія не здійснювала операцій з продажу та закупівлі товарів, робіт і послуг між пов’язаними сторонами. Будь-яка заборгованість з пов'язаними сторонами в балансі Компанії відсутня. Угоди з пов'язаними сторонами Компанією не укладались.

Первісна (історична) вартість основних засобів на 31.12.2025р. складає 668 тис. грн., нарахована амортизація 410 тис. грн., залишкова вартість 258 тис. грн. Упродовж звітного періоду   2025 року придбано ноутбук для заміни раніше проданого ноутбука, та виведеного  з експлуатації, у зв'язку з повною амортизацією та неможливістю подальшого використання, два комп'ютери та крісла.  Збитки від зменшення корисності протягом звітного періоду не нараховувались.  

Управління ризиками має першочергове значення для ведення бізнесу Компанія і є важливим елементом її діяльності. Політика управління ризиками сконцентрована на непередбачуваності фінансових ринків і націлена на мінімізацію потенційного негативного впливу на фінансові показники Компанії. Оперативний і юридичний контроль має на меті забезпечувати належне функціонування внутрішньої політики та процедур з метою мінімізації операційних і юридичних ризиків.

Керівництво Компанії визнає, що її діяльність пов'язана з фінансовими ризиками і вартість чистих активів у нестабільному ринковому середовищі може суттєво змінитись унаслідок впливу суб'єктивних чинників та об'єктивних чинників, вірогідність і напрямок впливу яких заздалегідь точно передбачити неможливо. До таких фінансових ризиків віднесено кредитний ризик, ринковий ризик та ризик ліквідності.

Політика з управління ризиками орієнтована на визначення, аналіз і управління ризиками, з якими стикається Компанія, на встановлення контролю за ризиками, а також постійний моніторинг за рівнем ризиків, дотриманням встановлених обмежень та політики управління ризиками.

Управління ризиками керівництвом Компанії здійснюється на основі розуміння причин виникнення ризику, кількісної оцінки його можливого впливу на вартість чистих активів та застосування інструментарію щодо його пом'якшення.

Станом на 31 грудня2025 року, враховуючи склад активів та зобов'язань, для Компанії основними  видами  ризику,  є такі:

кредитний ризик;

ринковий ризик;

ризик ліквідності.

Кредитний ризик - ризик виникнення фінансових втрат (збитків) Компанії внаслідок невиконання в повному обсязі або неповного виконання контрагентом своїх фінансових зобов'язань перед Компанією відповідно до умов договору.

Кредитний ризик притаманний таким фінансовим інструментам, як дебіторська заборгованість (в т. ч. позики), векселі (у разі наявності).

Компанія використовує наступні методи управління кредитними ризиками:

-встановлення внутрішнього обмеження обсягу дебіторської заборгованості в активах Компанії;

-диверсифікацію структури дебіторської заборгованості Компанії;

-аналіз платоспроможності контрагентів;

-здійснення заходів щодо недопущення наявності в активах Компанії простроченої дебіторської заборгованості.

Кредитний ризик властивий таким фінансовим інструментам як грошові кошти на поточних та депозитних рахунках в банку, боргові цінні папери та дебіторська заборгованість.

Основним методом оцінки кредитних ризиків є оцінка платоспроможності контрагентів, для чого використовуються кредитні рейтинги та будь-яка інша доступна інформація, в тому числі фінансова звітність контрагентів, щодо їх спроможності виконувати боргові зобов’язання.

Станом на 31.12.2025 р. кредитний ризик по фінансовим активам Компанії є низьким, що підтверджується чинниками, які враховують специфіку контрагентів, загальні економічні умови та оцінку як поточного, так і прогнозного напрямків змін і умов станом на звітну дату.

До заходів мінімізації впливу кредитного ризику Компанія відносить: - встановлення внутрішнього обмеження обсягу дебіторської заборгованості в активах; - диверсифікацію структури активів; - аналіз платоспроможності контрагентів; - здійснення заходів щодо недопущення наявності в активах Компанії простроченої дебіторської заборгованості.

Ризик ліквідності – ризик того, що Компанія матиме труднощі при виконанні зобов’язань, пов’язаних із фінансовими зобов’язаннями, що погашаються шляхом поставки грошових коштів або іншого фінансового активу.

Компанія визначає мінімально необхідний обсяг високоліквідних активів у портфелі для забезпечення виконання зобов’язань перед кредиторами та визначає ліміти інвестування за видами і класами активів із врахуванням їх ліквідності. Ризик ліквідності суттєво не впливаэ на діяльність Компанії, проте постійно відстежуэться та аналізуються керівництвом Компанії.

Компанія здійснює контроль ліквідності шляхом планування поточної ліквідності. Компанія аналізує терміни платежів, які пов’язані з дебіторською заборгованістю та іншими фінансовими активами, а також прогнозні потоки грошових коштів від операційної діяльності.

Станом на 31.12.2025 р. довгострокові фінансові зобов'язання відсутні. Поточні зобов’язання Компанії станом на 31.12.2025 року складають 239 тис. грн., при цьому оборотні активи складають 4 036 тис. грн. Таким чином, Компанія має достатньо оборотних активів для погашення поточних зобов’язань та розширення діяльності, ризик ліквідності є несуттєвим.

Вплив кредитного ризику на кінець звітного періоду за всіма фінансовими інструментами є незначним. На суму кредитного ризику Компанією не нараховано резерв очікуваних кредитних збитків, оскільки, на думку управлінського персоналу вплив є незначним. Ризик ліквідності та ринковий ризик суттєво не впливають на діяльність Компанії, проте постійно відстежуються та аналізуються керівництвом Компанії.

Відсотковий ризик – це ризик того, що справедлива вартість або майбутні грошові потоки від фінансового інструмента коливатимуться внаслідок змін ринкових відсоткових ставок.

Керівництво Компанії усвідомлює, що відсоткові ставки можуть змінюватись і це впливатиме як на доходи Компанії, так і на справедливу вартість чистих активів.Усвідомлюючи значні ризики, пов’язані з коливаннями відсоткових ставок у високоінфляційному середовищі, яке є властивим для фінансової системи України, керівництво Компанії контролює частку активів, розміщених у боргових зобов’язаннях у національній валюті з фіксованою відсотковою ставкою. Керівництво Компанії здійснює моніторинг відсоткових ризиків та контролює їх максимально припустимий розмір. У разі зростання відсоткових ризиків Компанія має намір позбуватися боргових фінансових інструментів з фіксованою відсотковою ставкою. Моніторинг відсоткових ризиків здійснюється шляхом оцінки впливу можливих змін відсоткових ставок на вартість відсоткових фінансових інструментів.

(тис. грн.)

Ринковий ризик - це ризик того, що справедлива вартість або майбутні грошові потоки від фінансового інструмента коливатимуться внаслідок змін ринкових цін. Ринковий ризик охоплює три типи ризику: інший ціновий ризик, валютний ризик та відсотковий ризик. Ринковий ризик виникає у зв’язку з ризиками збитків, зумовлених коливаннями цін на акції, відсоткових ставок та валютних курсів. Компанія наражатиметься на ринкові ризики у зв’язку з інвестиціями в акції, облігації та інші фінансові інструменти. Інший ціновий ризик – це ризик того, що справедлива вартість або майбутні грошові потоки від фінансового інструмента коливатимуться внаслідок змін ринкових цін (окрім тих, що виникають унаслідок відсоткового ризику чи валютного ризику), незалежно від того, чи спричинені вони чинниками, характерними для окремого фінансового інструмента або його емітента, чи чинниками, що впливають на всі подібні фінансові інструменти, з якими здійснюються операції на ринку.

Основним методом оцінки цінового ризику є аналіз чутливості. Серед методів пом’якшення цінового ризику Компанія використовує диверсифікацію активів та дотримання лімітів на вкладення в акції та інші фінансові інструменти з нефіксованим прибутком.

Компанія здійснює виключно безперервні оцінки справедливої вартості активів та зобов'язань, тобто такі оцінки, які вимагаються МСФЗ 9 та МСФЗ 13 у "Звіті про фінансовий стан" на кінець кожного звітного періоду. Інформація про класи активів та зобов'язань оцінених за справедливою вартістю, методики оцінювання та вхідні дані наведена нижче у таблиці.

- Інформація про рівень ієрархії справедливої вартості, до якого належать оцінки справедливої вартості.

 Переміщення між рівнями ієрархії справедливої вартості та вплив використання закритих вхідних даних.

Упродовж 2024 - 2025 років переведень між рівнями ієрархії не відбувалося. Зміна вартості активів за рівнями ієрархії відбувалась за рахунок вибуття та набуття у власність нових видів активів. Використання закритих вхідних даних 3-го рівня для періодичних оцінок справедливої вартості не вплинуло на прибуток або збиток Компанії.

Відповідно до прийнятої облікової політики фінансові інвестиції, які обліковуються у складі вищезазначеної статті, класифікуються як довгострокові, оскільки не очікується, що вони будуть продані в продовж від 3-х до 12-ти місяців від звітної дати. Зазначені фінансові інвестиції оцінюються за справедливою вартістю, з відображенням результату переоцінки у прибутку або збитку. Довгострокові фінансові інвестиції складаються з корпоративних прав ТОВ «КОМПАНІЯ РОСИЧІ» (код ЄДРПОУ 32829910) в сумі 13 937 тис. грн. що становить 91,62% від загального розміру статутного капіталу. Ринкові котирування по зазначеним інвестиціям відсутні, справедлива вартість зазначених фінансових інвестицій була визначена на підставі вхідної інформації третього рівня ієрархії, а саме фінансової звітності ТОВ «КОМПАНІЯ РОСИЧІ» за 2025 рік.

Компанію включено до складу небанківської фінансової групи НФГ "АРІВО". Станом на 31.12.2025 р. склад небанківської фінансової групи НФГ "АРІВО" є наступним:

 27.09.2024 року НБУ погодив ТОВ КУА "АРІВО ЕССЕТ МЕНЕДЖМЕНТ" відповідальною особою небанківської фінансової групи "АРІВО" (Рішення №21/1309-рк від 27.09.2024).

   Контролер небанківської фінансової групи - Яковлєва Людмила Леонідівна (РНОКПП 2750713561).

Інформація про забезпечення на оплату щорічних відпусток (тис. грн.)

Компанія визнає дохід від надання послуг, коли (або у міру того, як) вона задовольняє зобов'язання щодо виконання, передаючи обіцяну послугу клієнтові. Актив передається, коли (або у міру того, як) клієнт отримує контроль над таким активом (параграф 31 МСФЗ 15). На момент укладання договору для кожного ідентифікованого зобов'язання щодо виконання Компанія має визначити чи задовольнить вона це зобов'язання щодо виконання з плином часу, чи у певний момент часу. Компанія може визнавати дохід у сумі, на яку вона має право виставити рахунок (параграф Б16 МСФЗ 15).

Дохід від винагороди, що визначається як відсоток вартості чистих активів інституту спільного інвестування Компанія може визнавати на кінець місяця у сумі, що відповідає проведеному розрахунку. Винагорода, що визначається у співвідношенні до приросту вартості чистих активів інституту спільного інвестування (у разі наявності) визначається за результатами року. Результат визначення розміру винагороди за управління активами оформлюється розрахунком на звітну дату та актом виконаних робіт. Компанія здійснює виключний вид діяльності- діяльність з управління активами інституційних інвесторів.

Розподіл ціни операції на зобов’язання, які підлягають виконанню щодо доходів від управління активами не застосовується.